Как повлияет ипотечный стандарт на рынок недвижимости?

С начала 2025 года на рынке недвижимости заработал ипотечный стандарт, по которому банки должны выдавать жилищные кредиты, соблюдая определенные правила. Недоступными для россиян стали ипотека с субсидированной ставкой, ипотека с аккредитивом и кешбэком.

Рискованные сделки - под запретом

После ввода стандарта стали запрещены многие схемы покупки квартир в новостройках. 

Например, ЦБ считает рискованными сделки с аккредитивом, так как средства дольщика на аккредитиве, в отличие от эскроу, не застрахованы. Под запрет попали сделки с кешбеком, при которых покупатель мог лишиться и денег и квартиры.

Субсидированная ипотека теперь тоже запрещена. В этом варианте стоимость квартиры завышалась искусственно. Схема, по мнению ЦБ, несет риски как для банка, так и для покупателя. 

Банки теперь не могут получать комиссию от самих заемщиков за пониженную ставку по ипотеке. Это было возможно в случае, когда покупатель новостроек вносил единовременный платеж, в результате ставка по ипотеке снижалась. Этот пункт вступит в силу с 1 июля 2025 года.

Как будет исполняться ипотечный стандарт?

На данный момент стандарт имеет рекомендательный характер и не предусматривает прямых санкций. 

Как рассказали в ЦБ, новый стандарт регулирует деятельность кредитных организаций, а не самих застройщиков, поэтому в этом случае Банк России регулирует высокорискованные операции со стороны банков.

Как стандарт повлияет на рынок ипотеки?

После отмены льготной ипотеки популярность альтернативных схем выросла. А после введения стандарта многие из этих схем стали недоступны. По мнению экспертов, это приведет еще к большему снижению спроса на ипотеку. Доступность покупки жилья для части потенциальных покупателей станет ниже из-за того, что вариантов с индивидуальным подходом будет меньше. А у застройщиков сократится число привлекающих внимание потенциальных покупателей акций, считают они.

В долгосрочной перспективе, по мнению экспертов, стандарт будет способствовать стабилизации рынка и повышению доверия к ипотеке, а более ответственное кредитование сделают рынок более устойчивым к внешним шокам. Но все будет зависеть от того, как тщательно он будет соблюдаться.